Le Crédit Foncier a annoncé lundi le succès de la titrisation d'un portefeuille de prêts immobiliers, une opération qui n'avait pas été réalisée en France depuis 1995.
Conclue vendredi, cette opération porte sur un portefeuille de 8.900 prêts accordés à des particuliers pour l'achat de leur résidence, pour un total de 922 millions d'euros. La titrisation consiste en effet à transformer des créances en titres vendus à des investisseurs sur les marchés. Elle permet aux banques d'alléger leur bilan de financements très longs, comme les normes réglementaires les y incitent, tout en récupérant des liquidités.
Les titres ont été sur-souscrits globalement trois fois, indique le Crédit Foncier, qui conserve plus de 5% de l'encours des prêts dont proviennent les créances titrisées. « Les conditions financières obtenues, très proches, voire inférieures, de celles constatées sur des marchés matures en matière de titrisation -comme celui du Royaume-Uni ou des Pays-Bas- traduisent également le réel succès de cette opération », estime la banque.
Cette opération s'inscrit dans le cadre du plan stratégique de la maison-mère de Crédit Foncier, le groupe BPCE. Elle marque la première étape d'un programme récurrent d'émission de titrisations, de l'ordre de 1 milliard à 2 milliards d'euros par an, sous réserve des conditions de marché, précise l'établissement
