De 2011 à 2013, Axa était le premier assureur à communiquer ses rendements, dès le mois de novembre. Il aura cette fois fallu attendre le 7 janvier : Axa annonce servir du 2,55% en 2014 sur le fonds en euros de ses principaux contrats d’assurance-vie, contre 2,70% en 2013.

Comme ces dernières années, Axa applique une politique de « bonus de rendement » afin d’inciter ses assurés à investir sur les supports en unités de compte et à disposer d’une épargne minimale sur leur contrat. Le « Bonus Euro+ » permet faire remonter le rendement annoncé, de 2,55% (1) jusqu’à 3,05% dans le meilleur des cas. Ce bonus maximum est donc cette année de 0,50 point de rendement contre 0,60 l’an passé : la fourchette des taux allait de 2,70% à 3,30% sur l’année 2013.

Pour profiter du taux maximum, de 3,05%, sur l’année 2014, il faut respecter deux conditions :

  • disposer d’un encours de 50.000 euros minimum sur le contrat d’assurance-vie ;
  • que l’épargne soit investie au minimum à 25% sur les supports en unités de compte.

Il est possible de profiter d’un taux intermédiaire de 2,70%, mais il faut soit respecter le quota de 25% d’unités de compte, soit disposer d’une « épargne minimum de 50.000 euros sur le contrat et [d’]un cumul de versements (net de rachat et d’avance) de 10.000 euros minimum effectués en 2014 ».

Les rendements annoncés s’appliquent aux « principaux contrats d’assurance-vie » d’Axa, pour reprendre les termes utilisés dans le communiqué : Arpèges, Excelium, Privilège, Figures Libres, Odyssiel, Expantiel et Optial. L’assureur a publié en parallèle le taux (1) du support en euros de ses contrats Perp (Plan d’épargne retraite populaire), 2,85%, ainsi que celui des contrats de l’offre Axa gestion privée, Amadeo et Amadeo Excellence : 2,70%. Le taux de base de ces produits haut de gamme peut être bonifié jusqu’à 3,05% en cas d’investissement de l’encours à plus de 25% sur les unités de compte.

Un meilleur rendement que la moyenne ?

Les taux annoncés par Axa donnent-ils une indication des rendements que vont communiquer ses concurrents ? En 2011 et 2012 en effet, le rendement du fonds en euros de cet assureur était au même niveau que la moyenne établie par le régulateur du secteur, l’ACPR : 3% en 2011 et 2,9% en 2012. Sur l’année 2013, le taux annoncé par Axa, 2,7%, était légèrement en-dessous de la moyenne globale (2,8%). Les observateurs annoncent pour l'instant une rémunération moyenne comprise entre 2,2% et 2,5% pour l'année 2014.

(1) Net de frais de gestion mais avant prélèvements sociaux.